广州称为羊城是因为传说有五位仙人，身穿五彩衣，骑着五色羊。拿着一茎六穗的优良稻谷种子，降临“楚庭”，将稻穗赠给当地人民，并祝福这里永无饥荒。说完后，五位仙人便腾空而去，五只羊则变成了石头。当地人民为纪念五位仙人，修建了一座五仙观，传说五仙观即为“楚庭”所在。由此，广州又有“羊城”、“穗城”的别名。
传说周朝时广州连年灾荒，民不聊生。一天南海上空飘来五朵彩色祥云，上有骑着仙羊的五位仙人，仙羊口中衔着五色稻穗。仙人把稻穗赐予百姓，并祝福此地永无饥荒。
仙人离去后，五只仙羊因为依恋人间而留了下来，保佑当地风调雨顺。
百姓为感谢五位仙人，在他们留守的地方修建了一座“五仙观”，观中有五仙的塑像，伴以五羊石像。此后广州便被称为“五羊城”。
