形势危急，屠进等越是逼近，段飞精神越无法集中。陆小瑜等外出抵抗，以性命换取时间。陆小瑜的话令段飞瞬间想邪神曾逼自己练功，看瀑布，直到眼前看到是一粒粒的水滴，贺天以死唤悟其弟，智能临终之言，生从死来为之大悲。他终于明白了何为如来神掌。
陆小瑜等在外苦苦支撑，护段飞在屋内练功，突破杀人招式。雪华，雪娟，红袖被重创，陆小瑜被屠进所擒。屠进以折磨陆小瑜而逼使段飞出来。段飞因情绪牵动，而按捺不住。
陆小瑜高叫红袖杀了自己，红袖拉起弓箭，一枝利箭便向陆小瑜射去，陆小瑜含笑待毙的同时，段飞破关而出，接住了利箭，他终于悟出了如来神掌第十式「万佛涅盘」!
一场惊天动地的决斗，段飞和屠进一时间分不出胜负，最后竟是一招进同归于尽，段飞倒下，屠进也随之倒下。
临死之际，在二人的脑海中闪现生前的各种的片段。时柳飘飘，碧云，毕凡带着一群义士前来救段飞等人。屠进手下见屠进已死，一哄而散。雪华抱着死去的段飞悲恸，时段飞和屠进竟缓缓醒来，众人呆然。
「万佛涅盘」原是让人经历死亡，在死的一瞬间勾起内心的回忆，唤醒其善念。而屠进看见的皆是自己之前杀人，鲜血片地。碧云，雪娟对其憎恨，一时难以接受，竟发狂疯了。陆小瑜欲杀屠进为碧云阻止，无论屠进再如何的错，此时已疯。雪娟，雪华皆求众人放过其父。一场江湖恶斗如此结束。
雨过天晴，陆小瑜接任长离教掌门的请帖，众人齐往。然毕凡竟不服陆小瑜，要与陆小瑜挑战，而终败在陆小瑜手上。毕凡原只是还多年心愿，因为毕孤至死也没有和自己教量，一直耿耿于怀，如今输的心服口服。陆小瑜竟在大典之日，当场宣布修改教规，他要迎娶红袖。 烟霞山庄，屠进疯癫至今仍无改善，雪娟已接管了烟霞山庄，终身陪伴碧云与屠进。此时雪华已怀有身孕，和段飞一同前来拜邪神。
冥钱尚未燃尽，这对神仙眷侣，相伴消失在烟水之间，不再涉及江湖…
举头抬望，天高云阔，开心圆满大结局，万事皆好。
